近日，國際能源署、《國際石油經濟》月刊和上海國際能源教育中心聯(lián)合發(fā)布《石油市場報告2019》。報告指出，當前世界石油市場正在經歷巨大轉變，未來5年美國將引領全球石油供應的增長，2021年將成為石油凈出口國;同時，煉化行業(yè)將遭遇史上最大調整。
2024年美國石油產量比肩沙特和俄羅斯
報告指出，供應側方面，2018年美國石油供給增量為220萬桶/日，創(chuàng)歷史紀錄，預計到2024年美國石油供給增量將達到400萬桶/日，占全球增量的70%。報告預測，2021年美國將成為石油凈出口國，2024年美國石油出口量將超過俄羅斯，接近沙特。總體來看，美國引領全球石油供應增長，2024年前，非歐佩克石油產量將增長610萬桶/日。
需求側方面，全球石油需求增速將有所放緩，但年平均增速仍將達到120萬桶/日，主要發(fā)展中經濟體的石油需求將繼續(xù)增加。報告認為，2024年前,世界石油需求仍將增長710萬桶/日，屆時中國和印度的石油消費增量將占全球增量的44%。
報告分析，經濟結構調整和環(huán)保政策導致中國石油需求增長放緩。盡管近期中國經濟增長有所放緩，但國內生產總值已經在過去10年中翻倍，并且仍在穩(wěn)健增長。中國國民收入水平大幅提高，導致石油消費的重心從重工業(yè)部門轉向消費需求。印度的人均國內生產總值雖然僅為中國的1/5，但增長勢頭強勁。報告預測，到2024年，印度石油需求增量將與中國相當。
國際能源署石油工業(yè)與市場部門負責人尼爾·阿特金森認為，雖然2019年上游投資再次增加，但仍需要更多投資。長遠來看，全球石油供應安全取決于對現(xiàn)有常規(guī)石油項目的投資。主要國際石油公司的初步投資計劃顯示，2019年上游投資將連續(xù)第三年增長。自2015年投資下滑以來，常規(guī)資產的投資增速可能首次超過頁巖油氣資產。
中國海油經濟技術研究院副院長單聯(lián)文認為，未來全球石油增量的關鍵點是美國頁巖油，當美國頁巖油革命進入大公司制時代以后，價格會趨于穩(wěn)定，大起大落的情況會相應減少。
煉化產業(yè)或將成為需求增長支柱
報告預測，石化和航空產業(yè)是石油需求增長的兩大支柱力量，石油需求增長持續(xù)從發(fā)達經濟體和交通運輸燃料轉向亞洲和石化產品。
煉油企業(yè)將面臨產能擴張和原油及油品質量變化的雙重挑戰(zhàn)。報告預測，2024年前煉油行業(yè)將面臨一大波新增產能，煉油能力凈增長約為900萬桶/日。中國將超過美國成為全球煉油能力最強的國家。鑒于這些新增產能遠遠超過石油需求增長，部分煉廠可能需要關閉以重新平衡市場。
中國石化經濟技術研究院副總工程師柯曉明分析，雖然各機構對石油需求增長有不同研究和結論，但可以肯定的是，石油需求的增長速度在明顯減緩。他認為石油需求是否達峰也有不確定性，一方面，在近年來的實際汽車增量中，SUV等大排量的車增加較多;另一方面，電動車的安全性技術發(fā)展還不夠成熟，影響銷量。
關于石油消費結構變化的問題，柯曉明談到國內有許多煉廠在考慮轉型發(fā)展、高質量發(fā)展的問題，但未來轉型可能會遇到三個方面的困境。一是產能置換，新產能建設出現(xiàn)的同時會淘汰一部分落后產能;二是企業(yè)自身的轉型發(fā)展;三是要提高有競爭力產品的出口量。
煉油行業(yè)將遭遇史上最大規(guī)模調整
報告分析，在下游行業(yè)，隨著國際海事組織(IMO)規(guī)則的實施，石油市場即將迎來有史以來規(guī)模最大的調整。新規(guī)規(guī)定，從2020年起，船用燃料允許的最高硫含量將有所降低。盡管航運和煉油行業(yè)已提前數(shù)年接到通知，但市場在新規(guī)執(zhí)行初期仍會收緊。隨著海運業(yè)需求的增加，柴油價格最初可能上漲，但疲弱的內陸柴油需求將限制價格上漲。
單聯(lián)文認為，近期的國際海事組織新規(guī)對于整個船用油市場有很大影響，低硫燃料油及船用柴油可能迎來很好的市場機會，對于業(yè)界參與者來講，既是機會又是挑戰(zhàn)。
中國石油經濟技術研究院石油市場研究所所長戴家權認為，2018年美國汽油供應的增長規(guī)模超過了全球汽油需求的增長規(guī)模，導致減產聯(lián)盟不得不減產來維持全球市場平衡，而當前的國際市場不會因為國際關系一時緊張而陷入供不應求的局面。從全年的水平來看，全球的石油供應是充足的，尤其是今年下半年制約美國原油增長最重要的運輸瓶頸，即超過200萬噸/日的管輸即將投產，因此全球的石油市場不存在供應短缺問題，即使國際關系相對緊張，對市場的影響也沒有想象中大。
